ČSOB konzervativní fond ČSOB Penzijní společnost

ČSOB účastnický povinný konzervativní fond ČSOB Penzijní společnosti patří k zákonem definovaným penzijním fondům s povinností investovat konzervativně a také zcela potlačit měnové riziko plynoucí z výkyvů kurzů zahraničních měn. Proto fond investuje zejména do dluhopisů a nástrojů peněžního trhu, a s investicemi se drží převážně na korunovém trhu. 

V současnosti je většina investic realizována v dluhových cenných papírech, a to přes 95 %. Zbytek majetku fondu je uložen do nástrojů peněžního trhu, jako jsou bankovní účty a depozita. Akcie tu samozřejmě nenajdeme. Až 100 % hodnoty fondového majetku smí být vloženo do investičních cenných papírů a peněžních nástrojů, které vydala nebo za které převzala záruku Česká republika nebo Česká národní banka.

Konzervativní strategie fondu zajišťuje nižší riziko než u fondů dynamických či vyvážených, a poměrně spolehlivý výnos. Ovšem garanci nezáporného zhodnocení tu nehledejte, ta je u ČSOB penze poskytována pouze ve Fondu transformovaném a Fondu garantovaném. Výnos z konzervativního fondu bývá nízký a neporáží inflaci. 

Investičním cílem ČSOB účastnického povinně konzervativního fondu je: „přinášet účastníkům stabilní zhodnocení, spolehlivý výnos z vložených prostředků a pokrytí nároků účastníků na výplaty dávek“. Překvapí však hodnocení investičního rizika, které je na konzervativní fond vysoké. Riziko bylo na všeobecně zavedené škále definováno na stupeň 3 z celkových 7. Dodejme, že jde o škálu rizikovosti a výnosnosti, kde vyšší číslo znamená vyšší investiční riziko, ale i vyšší pravděpodobnost dobrého zhodnocení (z dlouhodobějšího hlediska).

Na trhu je ČSOB účastnický povinný konzervativní fond od roku 2013. Navazuje na dlouhou historii, kterou má v České republice původní ČSOB penzijní připojištění (historie se započala v roce 1994 Českomoravským penzijním fondem). Předpokládané zhodnocení fondu není na stránkách ČSOB uváděno. Zhodnocení skutečné za poslední tři roky vidíte v tabulce a grafu výše. 

O umístění prostředků do konzervativního fondu si rozhoduje zejména sám účastník. Konzervativní fond ČSOB totiž není součástí asistované „Strategie životního cyklu“. Vzhledem k naprosté eliminaci měnového rizika se účastníci pro tento fondu rozhodují krátkou dobu před plánovaným ukončením penzijního spoření.

O výkonu fondu i dalších ČSOB fondů či o stavu svého penzijního účtu se klient může kdykoliv přesvědčit online. Přístup je zajištěn skrze Penzijní portál ČSOB. Depozitářem ČSOB dynamického účastnického fondu je UniCredit bank. 

Účastnický povinný konzervativní fond ČSOB penzijní společnosti je vhodný pro všechny klienty, kteří plánují brzy ukončit penzijní spoření, a proto nechtějí riskovat změny hodnoty penzijní jednotky způsobené kurzovými změnami nebo příliš dynamickou strategií. Zkrátka si přejí stabilní a bezpečné zhodnocení podpořené konzervativními investicemi. Minimální délka trvání není fondem stanovena, obecně se však u konzervativních fondů doporučují alespoň dva roky. 

ČSOB penzijní spoření je podporováno státem v podobě státního příspěvku a ještě i daňových odpočtů. To se samozřejmě týká i ČSOB účastnického povinného konzervativního fondu. 

K penzijnímu spoření může získat klient až 2 760 Kč za rok jako státní příspěvek. Aby byl na tuto výši příspěvku nárok, musí klient ukládat 1 000 Kč každý měsíc. Minimální měsíční úložka, k níž stát přidává příspěvek, je 300 Kč. Tehdy stát vyplácí 1080 Kč za rok.

Z měsíčních úložek nad tisíc korun lze snížit odváděnou daň z příjmů. Při úložce 3 000 Kč měsíčně se snižuje daň o 3 600 Kč za rok. Takže celkově klient, který si měsíčně spoří na penzi 3 000 Kč, získá od státu každý rok 6 360 Kč. Penzijní společnost ČSOB doporučuje klientům kroky k daňové optimalizaci skrze službu PF ČSOB „Program daňové optimalizace“.

Jestliže na penzi přispívá účastníkům zaměstnavatel, také využije výhodnějšího zdanění penzijního připojištění nebo spoření. Z částky do 50 000 Kč za rok totiž neodvádí sociální a zdravotní pojištění. I z tohoto důvodu je penzijní spoření často využíváno jako zaměstnanecký benefit.